Hallgatom ma az InfoRádiót, épp a Bankszövetség egyik tisztségviselőjével folyik a beszélgetés. Arról beszél, hogy milyen rosszul jártak azok, akik az elmúlt egy-két hónap híreinek hatására, külföldi bankokba menekítették vagyonukat, vagy annak egy részét. Ez valóban így is lenne, ha csak kereskedelmi bankokba menekültek volna a magyarok.

Amennyiben valaki – például Ausztriában, Svájcban vagy másutt – nyit(ott) számlát egy kereskedelmi bankban, az bizony azt jelenti, hogy cseberből vederbe került, és bármennyire is védve lehet egy esetleges rossz magyarországi forgatókönyvvel szemben, vagyonát bizony terhelik az extra, nyugati színvonalú bankköltségek, és – Ausztriában például 35%-os (!) – kamatadó.

Nem szabad viszont összekevernünk a dolgokat.

Nyugat-Európában – így Ausztriában is – léteznek letétkezelő (befektetési) bankok, amelyek a kereskedelmi bankokkal majdhogynem összehasonlíthatatlanul kedvezőbb feltételekkel kezelhetik vagyonunkat. Nézzünk néhány különbséget:

Kamatadó

• A kereskedelmi bankok automatikusan (forrásadóként) vonják a kamatadót, amely Magyarországon 16%, Ausztriában 35% (!)
• A letétkezelő bankban vagyonunk tárgyiasult formában jelenik meg a letéti számlán, befektetési jegyek vagy akár fizikai arany formájában. Ilyen módon kamatadót sem vonnak automatikusan. Ausztriában, devizakülföldiként a tárgyévet követően igazolást kapunk a nettó nyereségről, és azt önbevallással, árfolyamnyereség-adó formájában, Magyarországon kell leadóznunk 16%-os adókulccsal.

Tulajdonjog

• Kereskedelmi bankok esetében a befizetett vagyonunk tulajdonjogát átadjuk a banknak, amely arról egy ígérvényt állít ki. Ezen ígérvény szerint – adott feltételek esetén – hozzájuthatunk pénzünkhöz, jobb esetben kamatokkal.
• Letétkezelő banknál vagyonunk a bank vagyonától külön (ún. különvagyonként) kezelik, nem kerül be a bank könyveibe. Ha a bankkal bármilyen probléma adódik, az nem érint bennünket, hiszen a letéti számla – és az azon elhelyezett vagyonunk – a saját tulajdonunkban van.

A bank saját tőke hányada

• Kereskedelmi bankoknál általános, hogy a bank saját vagyona a teljes vagyonhoz képest 8-13% körül mozog általában.
• A letétkezelő bankok átlagos saját tőkehányadáról nincs információm, de az általunk választott letétkezelő bank 49% (!) saját tőkével rendelkezik, amely igen nagyfokú stabilitást eredményez a 10%-és nagyságrendhez képest.

Kockázatosnak ítélhető tevékenységek

• A kereskedelmi bankok leginkább folyószámla vezetést illetve hitelezést folytatnak. Ez utóbbi igen kockázatos is lehet, hiszen az eredményesség nagyban függ attól, hogy mennyire ítéli meg jól a bank az igénylők hitelképességét, mennyi lesz a ténylegesen bedőlt hitelek aránya. És akkor még az olyan kockázatokról nem is beszéltünk, mint amilyet most év elején, a rögzített árfolyamú devizahitel-törlesztések kapcsán, állami beavatkozás miatt kellett elszenvedniük.
• A letétkezelő bank sem folyószámla vezetést, sem hitelezést nem végez, így a fenti kockázatok sem terhelik a stabilitását.

Költségek

• A kereskedelmi bankok saját tulajdonukként befektetik a náluk elhelyezett tőkét, amely után hozamokat érnek el. Reálisan 10-25% hozamot éves szinten. Ebből (is) tartják el magukat, és ebből fizetik például a jelenleg Forint alapon 6-7%, Euro alapon 3-4% kamatot a betéteseknek. Ezt terhelik még ügyféloldalon az esetleges költségek és a kamatadó.
• A letétkezelő banknál a letétkezelési díjon felül, ha még vagyonkezelési díjat is fizetünk, akkor is megúszhatjuk 1,5-4%-ból a teljes éves költséget, és miénk a reálisan 10-25% (azaz nettóban 6-19%) hozam éves szinten, Euro alapon. Adózni persze ebben az esetben is kell, de nem mindegy, hogy a 3-4%-os kamatból, vagy a 6-19%-os hozamból adózunk. Utóbbi azt hiszem sokkal kevésbé fájdítja az ember szívét.

Bank és bank között tehát igen jelentős különbségek mutatkoznak, és nem elsősorban az a kérdés, hogy Magyarországon vagy Ausztriában van a vagyonunk, hanem hogy milyen formában és milyen bankban helyezzük azt el.

Amennyiben többet meg szeretne tudni a letétkezelő bankok működéséről, az aktív vagyonkezelésről, jöjjön el következő klubestünkre, ahol ez az egyik kiemelt téma. Nézze meg a részleteket, és jelentkezzen ide kattintva >>>