Az elmúlt 15 évben mindenből megkaptuk a javát. Volt konjunktúra a gazdaságban, WTC merénylet, „dotcom válság”, iraki háború, amerikai ingatlanpiaci, majd globális pénzügyi válság. A világunk nagyot változott. Olyan időszak volt ez, ahol „vizsgáztak” a befektetések, sokszor bizony meg is buktak. Látszik ez a nyugdíjpénztárak reálhozamain is.
A sokváltozós környezetben leginkább két megtakarítási, befektetési forma jeleskedett, más-más okokból. Szeretnénk tényszerűek lenni, így 1997-től vizsgáltuk a két megoldást. Egyértelműen látszik az eredményeken, hogy ezek valódi megoldást nyújtanak akár a nyugdíj megteremtésére, akár más célú megtakarításunkra illetve méltóak arra, hogy ezekben gyarapítsuk vagyonunkat.
Egy 100 000 USD-vel 1997-ben indított (mai árfolyamon kb. 22 mFt, azaz egy középkategóriás lakás ára) befektetést feltételeztünk. Itt tehát egyösszegű tőke-elhelyezés történt, majd 5 év után évente 5000 USD (azaz nagyjából havi 90-100 eFt) kivétet, mintegy nyugdíj-kiegészítést feltételeztünk 10 éven keresztül, napjainkig.
Aktív vagyonkezelés
Alább egy már hazánkban is bárki számára elérhető, aktívan vagyonkezelt alap adatai láthatóak.
| Dátum | Befizetés | Kivét | Tőke érték |
| 1997.01.03 | 100 000 | 100 000 | |
| 1997.12.31 | 107 287 | ||
| 1998.12.31 | 104 419 | ||
| 1999.12.31 | 125 266 | ||
| 2000.12.29 | 125 628 | ||
| 2001.12.31 | 120 686 | ||
| 2002.12.31 | 5 000 | 98 986 | |
| 2003.12.31 | 5 000 | 118 783 | |
| 2004.12.31 | 5 000 | 121 336 | |
| 2005.12.30 | 5 000 | 120 532 | |
| 2006.12.29 | 5 000 | 126 697 | |
| 2007.12.31 | 5 000 | 134 960 | |
| 2008.12.31 | 5 000 | 94 469 | |
| 2009.12.31 | 5 000 | 105 250 | |
| 2010.12.31 | 5 000 | 104 464 | |
| 2012.03.12 | 5 000 | 103 024 |
Az adatok a valós hozamokat tükrözik, sőt az aktuális éves letétkezelői költségek is levonásra kerültek minden évben. Ahogy ebből kiderül, az összességében kivett 50 000 USD illetve a levont költségek dacára, az elhelyezett tőke értéke növekedett.
Természetesen itt is érvényes a tétel: az elmúlt hozamok nem jelentenek garanciát a jövőre nézve. Mindemellett ha az elmúlt 10 év viharait nézzük, elmondható, hogy az aktív vagyonkezelés bizonyított.
Befektetési arany
Hasonló piaci körülmények, feltételek közt vizsgáltuk a befektetési aranyat is.
| Kivét | USD/uncia | Mennyiség (uncia) |
Tőke érték | |
| 1997.01.03 | 366,55 | 272,81 | 100 000 | |
| 1997.12.31 | 289,80 | 272,81 | 78 062 | |
| 1998.12.31 | 287,45 | 272,81 | 77 630 | |
| 1999.12.31 | 290,25 | 272,81 | 78 400 | |
| 2000.12.29 | 272,65 | 272,81 | 73 591 | |
| 2001.12.31 | 276,50 | 272,81 | 74 689 | |
| 2002.12.31 | 5 000 | 342,75 | 258,23 | 87 753 |
| 2003.12.31 | 5 000 | 417,25 | 246,24 | 101 860 |
| 2004.12.30 | 5 000 | 435,60 | 234,76 | 101 236 |
| 2005.12.29 | 5 000 | 513,00 | 225,02 | 114 412 |
| 2006.12.28 | 5 000 | 632,00 | 217,11 | 136 057 |
| 2007.12.28 | 5 000 | 833,75 | 211,11 | 174 640 |
| 2008.12.30 | 5 000 | 869,75 | 205,36 | 176 852 |
| 2009.12.30 | 5 000 | 1087,50 | 200,76 | 216 544 |
| 2010.12.30 | 5 000 | 1405,50 | 197,21 | 274 989 |
| 2012.03.12 | 5 000 | 1697,50 | 194,26 | 326 985 |
Az éves letétkezelés költségei itt is levonásra kerültek, tehát ezek a nettó tőkeadatok. Aki tehát az elmúlt 15 évben aranyban tartotta a vagyonát, igen kellemes vagyongyarapodást könyvelhetett el.
Az elmúlt egy év igen hektikus mozgásokat hozott az arany árfolyamában, és néhányan vészharangot húznak, és az „arany lufi” kipukkanásáról beszélnek. Véleményünk szerint azonban csak egyszerű korrekcióról van szó. Az alábbi ábrán látható piros trendvonalhoz mért mozgás szépen szemlélteti ezt. Ez tehát egy „jó pillanat” arra, hogy aranyat vásároljunk vagy fizikai arany megtakarítási programot indítsunk.
Amennyiben szeretne többet megtudni az aktív vagyonkezelésről és a befektetési arany megoldásról, azok hátteréről, jöjjön el március 28-i klubestünkre, ahol arról is hallhat, hogy milyen módon tudja felépíteni a saját céljai megvalósításához szükséges tőkét, ha az jelenleg nem áll rendelkezésére.
Az „összeségében kivett 70 000 USD” valójában csak 50 000 USD, amúgy rendben.
Kedves Mihály, köszönjük a kiigazítást, javítottuk.
Kocsis Gábor